一周重要政策及事件
　　北交所发布实施做市交易业务规则
　　一周市场数据汇总
　　挂牌：截至2023年1月20日，新三板（含北交所）6759家，上周新挂牌15家公司，摘牌5家公司，北交所165家，创新层1654家，基础层4940家。
　　交易：上周市场成交量和成交额分别为5.5亿股和31.5亿元，分别放大29.5%和放大25%。上周北交所成交量和成交额分别是2.6亿股和21.7亿元，分别放大76.2%和放大45.8%，上周创新层成交量和成交额分别为1.6亿股和7.4亿元，分别放大6.2%和缩小4.1%，上周基础层公司成交量和成交额分别为1.4亿股和2.4亿元，分别放大3.1%和缩小8%。
　　估值：北交所PE（TTM）均值23.5倍，中值16.9倍。做市PE（TTM）均值23倍，中值8.4倍。创业板PE（TTM）均值60.6倍，中值33.9倍。
　　融资：周新增计划融资8.3亿元，完成融资8.6亿元。根据choice统计，上周计划融资不低于1亿元的挂牌公司有1家，金浔股份；上周实施融资超过1亿元的公司有1家，金元期货。
　　一周IPO数据汇总
　　截至1月20日，公告进入IPO辅导的挂牌公司619家，净减少1家沪深辅导公司，净增加7家北交所辅导公司。公告进入北交所辅导的挂牌公司181家（含已申报未过会）。
　　北交所审核情况：截至1月20日，证监会受理公司共0家，核准公司共3家（驰诚股份、利尔达、百甲科技）。北交所已上会202家，通过199家（过会公司：青矩技术、中裕科技），暂缓审议1家，通过率99%。
　　截至1月20日，终止申报北交所公司共2家（金米特、百味佳）。
　　下周北交所审核计划：下下周北交所公开发行申购1家（申购公司：新赣江）。下周安排公司北交所上会1家（天松医疗）。
　　北交所现共有165家公司上市交易。
　　风险提示：宏观经济下行风险；疫情对中小企业的影响；股票市场整体波动的影响。
　　

研究报告全文：投资策略周报2023年1月29日北交所发布实施做市交易业务规新三则新赣江下周申购板新三板含北交所周报20230116-20230129一周重要政策及事件证券分析师北交所发布实施做市交易业务规则刘靖A0230512070005证liujingswsresearchcom一周市场数据汇总券刘建伟A0230518010003研Liujw2swsresearchcom挂牌截至2023年1月20日新三板含北交所6759家上周新挂牌15家公司摘牌究报5家公司北交所165家创新层1654家基础层4940家研究支持告武钇西A0230121070011交易上周市场成交量和成交额分别为55亿股和315亿元分别放大295和放大25wuyxswsresearchcom上周北交所成交量和成交额分别是26亿股和217亿元分别放大762和放大458上联系人刘建伟A0230518010003周创新层成交量和成交额分别为16亿股和74亿元分别放大62和缩小41上周基础8621232978187561层公司成交量和成交额分别为14亿股和24亿元分别放大31和缩小8Liujw2swsresearchcom估值北交所PETTM均值235倍中值169倍做市PETTM均值23倍中值84倍创业板PETTM均值606倍中值339倍融资周新增计划融资83亿元完成融资86亿元根据choice统计上周计划融资不低于1亿元的挂牌公司有1家金浔股份上周实施融资超过1亿元的公司有1家金元期货一周IPO数据汇总截至1月20日公告进入IPO辅导的挂牌公司619家净减少1家沪深辅导公司净增加7家北交所辅导公司公告进入北交所辅导的挂牌公司181家含已申报未过会北交所审核情况截至1月20日证监会受理公司共0家核准公司共3家驰诚股份利尔达百甲科技北交所已上会202家通过199家过会公司青矩技术中裕科技暂缓审议1家通过率99截至1月20日终止申报北交所公司共2家金米特百味佳下周北交所审核计划下下周北交所公开发行申购1家申购公司新赣江下周安排公司北交所上会1家天松医疗北交所现共有165家公司上市交易风险提示宏观经济下行风险疫情对中小企业的影响股票市场整体波动的影响请务必仔细阅读正文之后的各项信息披露与声明策略研究目录1北交所发布实施做市交易业务规则42挂牌上周新挂牌公司15家摘牌5家43交易做市指数上涨一周交易额315亿44北交所PE中值169倍做市PE中值84倍75周新增计划融资83亿元完成融资86亿元86北交所申报及辅导107风险提示12请务必仔细阅读正文之后的各项信息披露与声明第2页共13页简单金融成就梦想策略研究图表目录图12019-2022年新三板每周挂牌摘牌企业数量家4图2上周新挂牌公司15家4图3三板成指收于961点上涨104做市指数收于1220点上涨063创新成指收于1404点上涨1044图4三板龙头收于1238点下跌119三板制造收于1922点下跌014三板服务收于1148点上涨113三板医药收于1824点上涨025三板消费收于916点下跌048三板研发收于1821点上涨06三板活跃收于2685点上涨19北证50收于100155点上涨3295图5上周市场成交量和成交额分别为55亿股和315亿元5图6北交所PETTM均值235倍中值169倍7图7做市PETTM均值23倍中值84倍均值上升中值上升7图8新三板含北交所股票与创业板股票估值情况8图9公用事业行业计划募资金额最多单位亿元8图10非银金融行业完成募资金额最多单位亿元8图11月实施募资金额和计划募资金9图12上周计划融资家数低于实施融资家数家9图13上周计划融资金额低于实施融资金额亿元9图14上周挂牌公司IPO辅导申报数量10图15上周新三板公司IPO申报状态变化情况10表1一周北交所股票换手率前十名6表2一周做市股票换手率前十名6表3上周1家新增企业转做市7表4上周1家做市转让企业增加做市商7表5上周1家做市转让企业转为竞价转让方式7表6增发预案募资金额前五名10表7增发实施募资金额前五名10表8一周新增沪深IPO辅导公司11表9一周新增北交所IPO辅导公司11请务必仔细阅读正文之后的各项信息披露与声明第3页共13页简单金融成就梦想策略研究1北交所发布实施做市交易业务规则北交所发布实施做市交易业务规则1月19日北交所发布北京证券交易所股票做市交易业务细则和北京证券交易所股票做市交易业务指引对证券公司开展北交所股票做市交易业务的流程权利义务和监督管理等方面予以规定主要内容包括明确做市服务申请与终止做市商权利与义务做市商监督管理要求等2挂牌上周新挂牌公司15家摘牌5家截至2023年1月20日新三板含北交所挂牌公司6759家上周新挂牌15家公司摘牌5家公司北交所165家创新层1654家基础层4940家图12019-2022年新三板每周挂牌摘牌企业数量家图2上周新挂牌公司15家资料来源choice申万宏源研究资料来源choice申万宏源研究3交易做市指数上涨一周交易额315亿图3三板成指收于961点上涨104做市指数收于1220点上涨063创新成指收于1404点上涨104请务必仔细阅读正文之后的各项信息披露与声明第4页共13页简单金融成就梦想策略研究资料来源choice申万宏源研究图4三板龙头收于1238点下跌119三板制造收于1922点下跌014三板服务收于1148点上涨113三板医药收于1824点上涨025三板消费收于916点下跌048三板研发收于1821点上涨06三板活跃收于2685点上涨19北证50收于100155点上涨329资料来源choice申万宏源研究备注三板消费三板研发三板活跃三大指数2019年4月22日上线图5上周市场成交量和成交额分别为55亿股和315亿元请务必仔细阅读正文之后的各项信息披露与声明第5页共13页简单金融成就梦想策略研究资料来源choice申万宏源研究上周市场成交量和成交额分别为55亿股和315亿元分别放大295和放大25上周北交所成交量和成交额分别是26亿股和217亿元分别放大762和放大458上周创新层成交量和成交额分别为16亿股和74亿元分别放大62和缩小41上周基础层公司成交量和成交额分别为14亿股和24亿元分别放大31和缩小8表1一周北交所股票换手率前十名成交额万代码名称流通股本换手率周涨幅元839371BJ欧福蛋业1572268409512873152BJ天宏锂电924180116423832662BJ方盛股份2443757460831526BJ凯华材料2211961314832225BJ利通科技16267719198831641BJ格利尔1504115646838171BJ邦德股份1353617414838402BJ硅烷科技134132007135834033BJ康普化学12681012-57873122BJ中纺标1121148107资料来源choice申万宏源研究表2一周做市股票换手率前十名流通股本换手率成交额万代码名称周涨幅元831984NQ大道信通76257122832571NQ点击网络449243-04832327NQ海颐软件442427405430485NQ旭建新材41311900836800NQ海钰生物294943-11430335NQ华韩股份273972649请务必仔细阅读正文之后的各项信息披露与声明第6页共13页简单金融成就梦想策略研究835681NQ帝杰曼2657509834851NQ威能电源24760127430046NQ圣博润21712261833767NQ五轮科技21470916资料来源choice申万宏源研究表3上周1家新增企业转做市代码名称做市起始日主办券商增加个数新增做市商836090NQ创富港2023118申万宏源3财信证券东海证券申万宏源证券资料来源choice申万宏源研究表4上周1家做市转让企业增加做市商代码名称做市起始日主办券商增加个数新增做市商835859NQ景鸿物流20171016国泰君安1渤海证券资料来源choice申万宏源研究表5上周1家做市转让企业转为竞价转让方式代码名称做市起始日主办券商做市商个数做市商831805NQ微企信息-东北证券--资料来源choice申万宏源研究4北交所PE中值169倍做市PE中值84倍图6北交所PETTM均值235倍中值169倍454035302520151050北交所PETTM均值北交所PETTM中值资料来源choice申万宏源研究图7做市PETTM均值23倍中值84倍均值上升中值上升请务必仔细阅读正文之后的各项信息披露与声明第7页共13页简单金融成就梦想策略研究353025201510502018-11-302018-12-312019-03-312019-05-312019-06-302019-01-312019-02-282019-04-302019-07-312019-08-312019-09-302019-10-312019-11-302019-12-312020-01-312020-02-292020-03-312020-04-302020-05-312020-06-302020-07-312020-08-312020-09-302020-10-312020-11-302020-12-312021-01-312021-02-282021-03-312021-04-302021-05-312021-06-302021-07-312021-08-312021-09-302021-10-312021-11-302021-12-312022-01-312022-02-282022-03-312022-04-302022-05-312022-06-302022-07-312022-08-312022-09-302022-10-312022-11-302022-12-31做市PETTM均值做市PETTM中值资料来源choice申万宏源研究图8新三板含北交所股票与创业板股票估值情况403533930252016915108450做市中值北交所中值创业板中值资料来源choice申万宏源研究5周新增计划融资83亿元完成融资86亿元图9公用事业行业计划募资金额最多单位亿元图10非银金融行业完成募资金额最多单位亿元请务必仔细阅读正文之后的各项信息披露与声明第8页共13页简单金融成就梦想策略研究资料来源choice申万宏源研究资料来源choice申万宏源研究图11月实施募资金额和计划募资金资料来源choice申万宏源研究图12上周计划融资家数低于实施融资家数家图13上周计划融资金额低于实施融资金额亿元3510298386309825227206515410325100增发预案增发实施增发预案增发实施资料来源choice申万宏源研究资料来源choice申万宏源研究请务必仔细阅读正文之后的各项信息披露与声明第9页共13页简单金融成就梦想策略研究根据choice统计上周计划融资不低于1亿元的挂牌公司有1家金浔股份上周实施融资超过1亿元的公司有1家金元期货表6增发预案募资金额前五名表7增发实施募资金额前五名代码名称金额亿一级行业代码名称金额亿一级行业870844NQ金浔股份150商贸零售872050NQ金元期货300非银金融834738NQ民祥医药100医药生物839783NQ洛克新材060基础化工832372NQ西藏能源090公用事业837768NQ宇超股份055建筑装饰832744NQ瑞风协同060计算机870844NQ金浔股份050商贸零售872418NQ泰铂科技060汽车833290NQ瑞立达050电子资料来源choice申万宏源研究资料来源choice申万宏源研究6北交所申报及辅导截至1月20日公告进入IPO辅导的挂牌公司619家净减少1家沪深辅导公司净增加7家北交所辅导公司公告进入北交所辅导的挂牌公司181家含已申报未过会北交所审核情况截至1月20日证监会受理公司共0家核准公司共3家驰诚股份利尔达百甲科技北交所已上会202家通过199家过会公司青矩技术中裕科技暂缓审议1家通过率99截至1月20日终止申报北交所公司共2家金米特百味佳下周北交所审核计划下下周北交所公开发行申购1家申购公司新赣江下周安排公司北交所上会1家天松医疗1月18日欧福蛋业839371BJ在北交所上市周涨跌幅5120流通股本换手率15719周成交额2684091万元1月19日天宏锂电873152BJ在北交所上市周涨跌幅4233流通股本换手率9238周成交额1801158万元北交所现共有165家公司上市交易图14上周挂牌公司IPO辅导申报数量图15上周新三板公司IPO申报状态变化情况请务必仔细阅读正文之后的各项信息披露与声明第10页共13页简单金融成就梦想新三板研究619722181168028311-1-4资料来源证监会choice申万宏源研究资料来源证监会申万宏源研究根据Choice数据1月16日至1月20日净减少1家沪深IPO辅导挂牌公司新增0家IPO辅导公告公司A股转北交所辅导公司1家建科集团更换辅导券商0家终止辅导公司1家惠嘉股份表8一周新增沪深IPO辅导公司2021年2021年辅导转让所在总股本市盈率代码名称公告日期营业收入净利润主营业务机构方式层级万股TTM万元万元1-----------注1市盈率TTM根据各公司已披露的最新年报中报及季报数据计算获得资料来源choice申万宏源研究根据Choice数据1月16日至1月20日净增加7家北交所辅导挂牌公司新增14家IPO辅导公告公司新增北交所辅导公司双飞人西部宝德兆信股份格林司通凯奥净化鑫众科技弘森药业太川股份利特尔百正新材同方瑞风科能熔敷万源通博可生物减少7家终止辅导3家华建股份钜芯集成大地测绘终止审查2家金米特百味佳过会2家青矩技术中裕科技表9一周新增北交所IPO辅导公司2021年2021年辅导转让所在总股本市盈率代码名称公告日期营业收入净利润主营业务机构方式层级万股TTM万元万元东北集合搽剂护肤类化妆品研发生1835909NQ双飞人2023116创新5230001376682082270600证券竞价产销售中信集合过滤分离元件及设备的设计生2835680NQ西部宝德2023116创新59940054752216378202613建投竞价产和销售基于一物一码的物联网技术为企业提供从产线数字化到营销数字德邦集合化的全链路数字化解决方案包括3430073NQ兆信股份2023116创新70725027712242821254659证券竞价品牌防伪品质溯源数字化赋码数字化渠道数字化营销及数据洞察等服务东北集合自动化设备的研发设计制造4873860NQ格林司通2023116基础711250-1431769-59118证券竞价和销售请务必仔细阅读正文之后的各项信息披露与声明第11页共13页简单金融成就梦想新三板研究公司是一家从事洁净室系统复合外墙板机制板产品研发生开源集合5873136NQ凯奥净化2023116基础225000-1275711164202产销售及安装的企业主要提供证券竞价电子医药和食品等行业的工业用途的洁净室系统主要从事风力发电塔筒矿山机华福集合6835342NQ鑫众科技2023117创新1059280713227648750343械中硬岩掘进机换热设备等领证券竞价域的设计生产销售和服务药品的研发生产和销售以生产财通集合7873735NQ弘森药业2023117基础980000-2903424498607和销售化学药品制剂和原料药为证券竞价主楼宇可视对讲产品和智能家居产开源集合8832214NQ太川股份2023117创新41673710002834939211566品的研发生产和销售智慧社区证券竞价运营业务开源集合纸张薄膜和铝箔等高品质软包9831828NQ利特尔2023117基础60800017513139226194635证券竞价装产品的研发生产和销售东吴集合主要从事聚丙烯电容薄膜生产10831519NQ百正新材2023118创新10986506932269896494279证券竞价销售提供绿色建筑节能方案及行业专开源集合11837326NQ同方瑞风2023118创新6000007892017044273228用型节能空调产品制造销售与证券竞价服务基于金属增材制造技术的防磨抗安信集合蚀装备产品研发设计制造及销12873807NQ科能熔敷2023118创新38702745972668893462078证券竞价售防磨抗蚀熔敷技术服务及锅炉部件的设计生产销售等专业从事印制电路板PrintedCircuitBoard简称PCB研发生产和销售的高新技术企业产品涵盖单面板双面板多层板兴业集合13873718NQ万源通2023118创新1163947898010123217193542和金属基板铜基板和铝基板等证券竞价等类型产品广泛应用于消费电子汽车电子工业控制家用电器通信设备5G新能源和医疗器械等领域申万集合以大麦苗为主要原料的保健食品14872204NQ博可生物2023120创新384038890615647262724宏源竞价的研发生产与销售注1市盈率TTM根据各公司已披露的最新年报中报及季报数据计算获得资料来源choice公司公告申万宏源研究7风险提示宏观经济下行风险疫情对中小企业的影响股票市场整体波动的影响请务必仔细阅读正文之后的各项信息披露与声明第12页共13页简单金融成就梦想新三板研究信息披露证券分析师承诺本报告署名分析师具有中国证券业协会授予的证券投资咨询执业资格并注册为证券分析师以勤勉的职业态度专业审慎的研究方法使用合法合规的信息独立客观地出具本报告并对本报告的内容和观点负责本人不曾因不因也将不会因本报告中的具体推荐意见或观点而直接或间接收到任何形式的补偿与公司有关的信息披露本公司隶属于申万宏源证券有限公司本公司经中国证券监督管理委员会核准取得证券投资咨询业务许可本公司关联机构在法律许可情况下可能持有或交易本报告提到的投资标的还可能为或争取为这些标的提供投资银行服务本公司在知晓范围内依法合规地履行披露义务客户可通过complianceswsresearchcom索取有关披露资料或登录wwwswsresearchcom信息披露栏目查询从业人员资质情况静默期安排及其他有关的信息披露机构销售团队联系人华东A组陈陶021-33388362chentao1swhysccom华东B组谢文霓18930809211xiewenniswhysccom华北组李丹010-66500631lidan4swhysccom华南组李昇0755-82990609Lisheng5swhysccom法律声明本报告仅供上海申银万国证券研究所有限公司以下简称本公司的客户使用本公司不会因接收人收到本报告而视其为客户客户应当认识到有关本报告的短信提示电话推荐等只是研究观点的简要沟通需以本公司httpwwwswsresearchcom网站刊载的完整报告为准本公司并接受客户的后续问询本报告首页列示的联系人除非另有说明仅作为本公司就本报告与客户的联络人承担联络工作不从事任何证券投资咨询服务业务本报告是基于已公开信息撰写但本公司不保证该等信息的准确性或完整性本报告所载的资料工具意见及推测只提供给客户作参考之用并非作为或被视为出售或购买证券或其他投资标的的邀请或向人作出邀请本报告所载的资料意见及推测仅反映本公司于发布本报告当日的判断本报告所指的证券或投资标的的价格价值及投资收入可能会波动在不同时期本公司可发出与本报告所载资料意见及推测不一致的报告客户应当考虑到本公司可能存在可能影响本报告客观性的利益冲突不应视本报告为作出投资决策的惟一因素客户应自主作出投资决策并自行承担投资风险本公司特别提示本公司不会与任何客户以任何形式分享证券投资收益或分担证券投资损失任何形式的分享证券投资收益或者分担证券投资损失的书面或口头承诺均为无效本报告中所指的投资及服务可能不适合个别客户不构成客户私人咨询建议本公司未确保本报告充分考虑到个别客户特殊的投资目标财务状况或需要本公司建议客户应考虑本报告的任何意见或建议是否符合其特定状况以及若有必要咨询独立投资顾问在任何情况下本报告中的信息或所表述的意见并不构成对任何人的投资建议在任何情况下本公司不对任何人因使用本报告中的任何内容所引致的任何损失负任何责任市场有风险投资需谨慎若本报告的接收人非本公司的客户应在基于本报告作出任何投资决定或就本报告要求任何解释前咨询独立投资顾问本报告的版权归本公司所有属于非公开资料本公司对本报告保留一切权利除非另有书面显示否则本报告中的所有材料的版权均属本公司未经本公司事先书面授权本报告的任何部分均不得以任何方式制作任何形式的拷贝复印件或复制品或再次分发给任何其他人或以任何侵犯本公司版权的其他方式使用所有本报告中使用的商标服务标记及标记均为本公司的商标服务标记及标记请务必仔细阅读正文之后的各项信息披露与声明第13页共13页简单金融成就梦想